人民幣理財產品風險

2月24日在售高收益銀行理財產品一覽

來源:新浪財經

推薦使用:  基金百寶箱>>查詢更多基金寶寶(貨幣基金)收益率并進行各項指標對比  推薦關注:  本周在售銀行理財排行榜

新浪財經匯總 2月24日在售高收益銀行理財產品:今日在售預期年化收益率在5.0%以上的銀行人民幣理財產品共2款。平安銀行的“第2010期人民幣結構性存款理財產品”預期年化收益率最高,為5.30%。

理財非存款、產品有風險、投資須謹慎!

展開
收起

銀行理財收益跌入“3時代” 未來或將持續下跌

6月份,貨幣資金7天年化收益率跌破2%,銀行理財產品平均收益率跌入“3時代”,并呈下降趨勢。今年以來,市場流動性充裕,“凈值化轉型”和“收益率下降”成為銀行理財產品的主旋律。

事實上,自資產管理新規實施以來,銀行理財收益率一直呈下降趨勢。普益標準數據顯示,2018年4月至2019年11月,銀行理財產品平均預期收益率由4.82%降至3.98%,連續19個月下降。中原銀行首席經濟學家王軍表示,下半年,債券市場的蹺蹺板效應可能較為明顯,理財產品收益率仍可能向下波動。

預期收益率繼續下降

據記者了解,今年1-2月,銀行理財產品平均預期收益率仍在4%以上,3月以來環比下降0.05個百分點至3.96%。4月份,銀行理財產品平均預期收益率降至3.88%,環比下降0.08%。5月份,共有332家銀行發行了6914款銀行理財產品。其中,封閉式預期收益人民幣產品平均收益率為3.8%,較上期下降0.08個百分點,收益創出近43個月的新低。雖然普力標準尚未發布6月份銀行理財產品相關報告,但從6月份最后一周的產品收益來看,銀行理財產品平均預期收益率已降至3.77%,較1月份第一周下降0.23個百分點。

從該行近期發布的產品信息來看,同一銀行同類產品的收益率與前期相比差距明顯。如某銀行近期推出的一年期非保本理財產品年化收益率已由年初的4.5%降至3.55%,降幅約為0.95%。

上述銀行理財經理表示,今年以來,銀行理財產品收益率一直呈下降趨勢,且降幅較大。

理財產品向凈值化轉型

除了銀行理財整體收益下滑外,近期市場上多只銀行理財產品出現本金損失,引起市場關注。

據統計,截至今年6月,今年以來發行凈值在1元以下的銀行理財產品超過200款,約占今年發行產品總數的5%。

記者查看了多款凈值為負的銀行理財產品,發現產品管理機構大多為銀行一級全資子公司,且大部分產品屬于“R2”級,即“穩健型、中低風險”,其中大部分是由銀行理財子公司發行的。

在業內人士看來,銀行理財虧損的主要原因是,由于違反了新資產管理條例的規定和凈值管理的要求,越來越多的理財產品轉為凈值。凈值產品的收益波動是正常的。

融360大數據研究院分析師殷彥民指出,未來,非保本浮動收益的凈值類產品將成為銀行理財產品的主流。銀行向客戶顯示的回報率也是業績比較基準,而不是銀行到期時支付給客戶的回報率。在投資過程中,產品收益會受到投資標的走勢和銀行資產管理投資策略的影響,因此,對于投資者來說,“打破僵化換股”不再是一個口號,而是會發生的。

今年以來,銀行理財凈值轉型步伐不斷加快。根據新資產管理條例的要求,保本型理財產品將于2020年底逐步退出市場,凈值型理財產品將成為銀行理財的發展方向。

未來可能繼續下行投資者該怎么辦?

中原銀行首席經濟學家王軍表示,近期債券收益率的上升和債券價格的下跌,導致理財產品收益率出現下行波動。下半年,隨著股市近似利率繼續上行,債市拉鋸效應或將更加明顯,理財產品收益率仍可能向下波動。

在銀行理財產品收益持續下降的情況下,如何購買銀行理財產品?

對此,相關專家告訴記者:一是鑒于銀行理財收入持續下降,理財收入持續下降,銀行理財可以通過延長理財產品期限來對沖理財收益。如果想購買銀行理財產品,可以購買期限較長的理財產品,如1年以上甚至3年以上。您可以通過延長理財產品期限來增加銀行理財產品收益,對沖理財產品收益下降的風險;另一方面,也可以通過延長理財產品期限來對沖債券市場風險帶來的短期收益風險。

二是購買風險較低的銀行理財產品,進一步降低銀行理財產品的風險。銀行理財產品以中、低風險產品為主,沒有大規模發生違約潮和浮虧潮的基礎,銀行理財產品仍是所有金融產品中風險最低的理財產品。對于理財產品的買家來說,如果你是一個穩健的投資者,購買銀行理財產品仍是一個選擇。

雖然銀行理財產品收益持續下降,但在貨幣寬松的環境下,所有投資產品都將繼續下滑。在沒有更好的理財產品的情況下,銀行的低風險理財產品仍然是一些人的選擇。雖然表面上看,銀行理財產品的虧損似乎有威脅,但如果將這些理財產品的數量計入銀行理財產品的整體數量,這些虧損理財產品的數量仍然是大數據中的一小部分。通過購買風險較低的銀行理財產品,以弱化銀行理財產品虧損的影響。

三是投資收益較高的金融產品,以較高的收益率對沖可能存在的風險。只有高風險的金融產品才有可能獲得更高的收益。由于銀行低風險理財產品收益率持續下降,部分銀行理財產品的虧損風險開始顯現,一些穩健的投資者會變成激進型投資者,即愿意冒更大的投資風險投資收益率更高的理財產品。如果你是一個可以承擔更多風險的投資者,選擇更高的風險和獲得更高的回報也是一個選擇。

在銀行信貸利率下降的情況下,銀行存款利率和銀行理財產品收入下降將趨于正常。如何面對選擇成為我們必須面對的問題。

溫馨提示:瑞士央行:將調低特別利率的下限。更多銀行資訊請關注金投網APP。

展開
收起

雅達股份擬使用公司自有資不超過人民幣8000萬元金購買短期低風險穩健型理財產品

來源:挖貝網

挖貝網3月23日消息,雅達股份(證券代碼:430556)發布公告稱,為了提高資金使用效率,更好地利用閑置資金,在不影響公司正常經營及風險可控的情況下,擬使用公司自有資金購買短期低風險穩健型理財產品,理財投資余額最高不超過人民幣8000萬元(含本數),投資購買的理財產品期限不應超過12個月,在此額度內資金可滾動使用。

公告顯示,對外投資協議的主要內容:公司董事會授權董事長對購買理財產品行使相關決策權并簽署相關法律文件,公司財務負責人負責具體實施。

購買理財產品的有關協議依據實際情況另行簽訂。

本次對外投資的目的:為提高資金使用效率,更好地利用閑置資金,在不影響公司正常經營及風險可控的情況下,使用公司自有資金進行理財產品投資,為公司和股東謀取較好的財務性收益。

在確保公司日常經營和資金安全的前提下,以閑置資金適度進行保本型或低風險金融產品的投資理財,不會影響公司主營業務的正常經營。通過進行適度的保本型或低風險金融產品的投資理財,能獲得一定的投資效益,能進一步提升公司整體業績水平,為公司股東謀取更多的投資回報。

展開
收起

工行穩得利理財產品的特點

“穩得利”人民幣個人理財產品是指中國工商銀行以高信用等級人民幣債券(含國債、金融債、央行票據、其他債券等)的投資收益為保障,面向個人客戶發行,到期向客戶支付本金和收益的低風險理財產品。凡持有本人有效身份證件的境內外個人,均可在中國工商銀行申請辦理“穩得利”人民幣個人理財業務。

從該理財產品的名字中,我們會知道它有一個最大的特點就是讓投資者"穩得利",而且收益比工行活期存款高20%,除此之外,產品靈活多樣、操作簡單方便也是"穩得利"理財產品的優勢,這樣很多用戶就會用工商銀行穩得利理財產品來代替日常的活期存款。

工商銀行穩得利理財產品的特點。

特點一:預期收益穩定,高于同期定期存款

作為國家四大行之一,工商銀行具有雄厚的資金實力、龐大的用戶群體和較高的信用等級,這樣就為投資者提供了很多安全保障;而工商銀行穩得利理財產品就專門為個人投資者發行的,按時支付投資者本金和收益的低風險理財產品。工商銀行穩得利理財產品以國家信用及債權的穩定收益為基礎,以工行豐富的資金運營經驗、雄厚的資金力量作為堅強后盾,在確保投資者收益的同時降低了綜合性風險。

特點二:投資期限靈活多樣

根據不同客戶的投資需求,工商銀行穩得利理財產品的投資期限也靈活多樣,從1個月至1年的產品都有,以滿足不同用戶的不同需求。

特點三:工行全國各營業網點均有銷售,辦理手續簡便

購買工商銀行穩得利理財產品的操作方法很簡單,只要你擁有工商銀行借記卡,就可以在各個工行網點進行購買;除此之外,通過網上銀行也可以直接購買,操作等。為了更好地服務用戶,工行在每個營業廳都設立了貴賓窗口,為優質客戶提供了綠色服務通道,并且享受一對一的貴賓服務。

不過,需要注意的是,中國工商銀行的“穩得利”理財產品雖然號稱使用“保本策略”,但購買者卻有可能損失本金,而工行不承擔任何責任。這可能是大多數購買者萬萬沒有想到的。

溫馨提示:銀行最新動態隨時看,請關注金投網APP。

展開
收起

資管新規過渡期延長一年 買理財有哪些影響?

中新經緯客戶端8月4日電 (魏薇)資管新規過渡期延長的“靴子”終于落地。7月31日,央行官網顯示,《關于規范金融機構資產管理業務的指導意見》(業內俗稱“資管新規”)過渡期延長至2021年底,比原計劃延長了一年。

央行有關負責人表示,適當延長過渡期,能夠緩解疫情對資管業務的影響,有利于緩解金融機構整改壓力,也為金融機構培育規范的資管產品提供寬松環境。資管新規涉及的機構包括銀行、信托、證券、基金、期貨等金融機構的產品,其中最為人關注的是銀行理財產品。對于普通的投資者而言,資管新規對買理財有何影響?

保本型理財產品難覓蹤跡

資管新規對買理財有影響嗎?答案是有。最顯而易見的是保本型理財產品逐漸在市場上消失。

2018年發布的《關于規范金融機構資產管理業務的指導意見》中,第二條和第六條明確了“打破剛兌”的要求:

第二條規定,資產管理業務是金融機構的表外業務,金融機構開展資產管理業務時不得承諾保本保收益。出現兌付困難時,金融機構不得以任何形式墊資兌付。

第六條:金融機構應當加強投資者教育,不斷提高投資者的金融知識水平和風險意識,向投資者傳遞“賣者盡責、買者自負”的理念,打破剛性兌付。

中新經緯客戶端查詢多家銀行官網發現,在售的理財產品大多數已經轉為凈值型理財產品,不過依然有少量保本型理財產品在售。

Wind統計數據顯示,8月4日在售的理財產品共5218只,其中,保本固定型和保本浮動型理財產品僅566只,占比僅10.85%。

從機構類型來看,在售的保本型理財產品中,城商行和農商行的數量最多,共有349只,占比達61.67%。12家股份制銀行共有102只,占比18.02%。六大國有銀行僅有30只,占比僅5.3%。其他銀行共85只,占比15.02%。

“我們還是會推薦購買保本型理財產品,因為任務導向的原因?,F在保本型理財產品還算存款;凈值型理財只算金融資產,沒什么考核。但是保本型產品也不好賣,因為它的收益率是一個區間,有保底、也有上限,不確定最終實現哪個收益?!币晃粐秀y行的客戶經理告訴中新經緯客戶端,由于客戶對凈值型理財產品接受度還不高,非保本浮動收益的理財產品預期收益率較高,成了搶手貨,額度在急劇縮小,基本上天天處于售罄的狀態。

融360大數據研究院主編殷燕敏對中新經緯客戶端表示,資管新規要求銀行理財產品逐步打破剛兌,投資者風險自擔,對于習慣于銀行保底的投資者而言,需要轉換思路,以往的預期收益率型的保本理財產品將越來越少,非保本浮動收益的凈值型理財產品將成為市場主流產品。

結構性存款是否保本?

“資管新規”發布以來,保本型理財產品逐漸淡出市場,銀行面臨著客戶流失的風險,于是結構性存款成為銀行新的攬儲利器。結構性存款究竟是存款還是理財,對于這個問題,不少投資者也是“霧里看花”。

“結構性存款是一種特殊的存款產品,是存款加理財的一個集合體,它的投資分為兩部分:一部分是用來投資存款的,這部分要繳納相應的存款準備金,受存款保險制度保護;另一部分是投向金融衍生品,比如期貨、期權、黃金、原油等,這部分不受存款保險制度的保護?!碧K寧金融研究院高級研究員黃大智對中新經緯客戶端解釋道。

黃大智表示,因為投資金融衍生品的部分具有高風險的性質,所以結構性存款產品按照理財的銷售規定進行管理,比如要進行“雙錄”。

結構性理財被稱為浮動收益型存款產品 來源:中新經緯 魏薇 攝

中新經緯客戶端在走訪中發現,不少銀行對于結構性存款在銷售口徑和頁面展示上還較為混亂,有的銀行客戶經理將結構性存款作為保本型理財產品介紹。在工商銀行的官網頁面中,結構性存款被劃分至理財中的“保本浮動”產品中。

結構性存款在理財產品中展示 來源:工商銀行官網

2020年7月,交通銀行的APP發布了一則通知,將結構性存款產品由原來的“理財-保本型”遷移至“財富-存款”中。錦州銀行的宣傳單頁上介紹結構性存款時寫道,該產品為“保本浮動收益型存款產品”。

盡管歸類還并未統一,但是各銀行對于結構性存款的營銷口徑均統一為“保本”?!皣鴥鹊慕Y構性存款產品在設計上,會通過存款與金融衍生品投資比例的控制,設計成保本的,不會讓客戶承擔那么高風險。結構性存款都會有一個區間收益,有下限和上限?!秉S大智表示。

他認為,資管新規過渡期結束后,就不再有保本理財的概念,對于結構性存款這種特殊產品,也不應宣傳其“保本性”。

黃大智指出,對于個人投資者而言,需要打破“結構性存款”是保本的、剛兌的這種觀念。真正的結構性存款產品具有一定的投資風險,其收益具有不確定性,風險程度較高,需要投資者具備一定的衍生品交易的知識,如利率、匯率、期貨、期權等,才能更好的進行理財。

年化收益率4%以上產品逐漸減少

對于理財客戶而言,最關心的問題是“資管新規”過渡期延長是否會對銀行理財產品的收益率產生影響?

中新經緯客戶端發現,目前國有銀行的保本型理財產品業績比較基準均比較低,在2%左右。比如工商銀行保本型個人91天穩利人民幣理財產品的起購金額為1萬元,業績比較基準在2.2%-2.3%,最短投資期限為91天。農業銀行的保本保收益型理財產品的期限在34天至90天,預期收益率在2.1%-2.3%。建行保本型理財產品“乾元-眾享保本人民幣理財產品2020年第46期”產品,起購金額1萬元,投資期限92天,業績比較基準為2.6%。

城商行和農商行的保本型理財產品業績比較基準,較國有銀行和股份制銀行而言相對高一些,比如錦州銀行的“天天上205期D款”開放式保本產品,投資期限35天,起售金額5萬元,業績比較基準達3.7%;營口銀行在遼寧省、黑龍江省銷售的“渤海通寶之安營系列2020第66期理財產品”投資期限為91天,業績比較基準達4.05%。

殷燕敏認為,從宏觀政策來看,下半年貨幣政策進一步寬松,資金充裕,固收類資產收益將進一步下行,投資標的以債券為主的銀行理財產品的收益仍有下行空間。

她建議,對于保守型投資者而言,鑒于后期保本類理財產品將繼續縮量,投資者可選擇中長期的保本理財產品,鎖定產品以及當前收益。對于有風險承受能力的投資者,可適度配置權益類投資品種,或風險偏高一點的混合型銀行理財產品,博取相對高一點的收益。

招聯金融首席研究員董希淼對中新經緯客戶端表示,投資理財要考慮資產配置的問題,現在整個市場流動性處于合理充裕狀態,理財產品收益率相比去年有所下降,接下來隨著《標準化債券類資產認定規則》實施,對理財產品還會有一些影響,選擇理財產品要更注意風險和收益的平衡。以后買理財產品對投資者的要求會更高,不能再閉著眼睛買理財了。(中新經緯APP)

 (文中觀點僅供參考,不構成投資建議,投資有風險,入市需謹慎。)

中新經緯版權所有,未經書面授權,任何單位及個人不得轉載、摘編以其它方式使用。

展開
收起

中民控股(00681-HK)附屬斥資人民幣6000萬認購興業銀行理財產品

來源:財華網

【財華社訊】中民控股(00681-HK)公布,于2020年6月5日,該公司全資附屬公司北京中民認購興業銀行發售的人民幣6000萬元興業銀行理財產品。預期投資收益率為3.6%(扣除該理財產品費用后可獲得的年化收益率)。

董事會認為,在不影響集團經營流動性前提下,該公司(透過其附屬公司)動用部分閑置資金認購銀行理財產品可提供較銀行或其他持牌金融機構現時提供定期存款利率更為優厚之利率。鑒于理財產品的風險評級為低級風險,所以安全性較高,董事會認為,此項認購不會對集團的營運資金構成不利影響。

展開
收起

手中零錢巧理財謹慎選擇避風險

隨著數字化時代的到來,人們的生活消費方式發生了巨大改變,只需要一部手機就可走遍天下。如今,人民幣大部分時候都是以數字的形式增增減減。消費方式的改變為閑散資金參與理財提供了方便,銀行、網絡平臺也盯上了這筆資金,有針對性推出各種理財產品。

“老婆,今天發工資了?!薄摆s緊轉到余額寶?!痹谡亢訁^政府工作的韓先生每月發工資都會讓妻子把錢放在支付寶余額寶中。韓先生告訴記者,大概是從三年前開始,他發現支付寶余額寶利率挺高,而且還不影響平時花銷,“最高的時候,我記得利率是百分之四點多,現在比較低了,我拿出一部分在支付寶買了其他理財產品”。韓先生這幾年利用余額寶總收益達到了5000多元。他說:“以前之所以選擇把錢放進余額寶,就是覺得使用很方便,隨時掃碼就可以支付,還有利息可拿。雖然有些金融機構的定期理財產品利率高,但有時間限制,對于我這月光族來說不合適?!?/p>

股民梁先生把家里的積蓄幾乎全部轉到了股票賬戶。他說,他所使用的股票賬戶可以產生利息,而且不影響隨時購買股票,錢在賬戶上每天都有收益,如果需要消費,提前一天轉出就行。不過,梁先生說:“雖然我把資金都放在了股票賬戶,但從來不會滿倉。炒股風險還是挺大的,不建議沖動型的股民這樣做?!?/p>

如今,幾乎每家銀行都有針對人們手中的閑散資金推出靈活的理財產品。比如,平頂山銀行手機APP推出的活期理財產品“添利日日鑫”,7日年化收益率達2.82%,起購金額為1元,全天開放申購,當天就能產生利息,收益次日到賬。而且贖回不受限制,隨時可贖回。在工作日9點至15點45分,贖回沒有額度限制,其他時間贖回上限額度為5萬元。中國銀行手機APP一款活期理財產品“樂享天天”同樣比較靈活,適合閑散資金理財。7日年化收益率為2.63%,1元起購,沒有固定期限,隨時可以贖回,實時到賬。

洛陽銀行有關專業人士說,他們推出的活期理財產品“微眾理財”,可隨取隨用,而且還有一款7天通知存款,5萬元起,利率是1.755%。

采訪中,專業人士告訴記者,理財有風險,投資須謹慎?,F在理財渠道很多,特別是網絡上的各種金融平臺,讓人眼花繚亂,市民在購買時一定要謹慎。理財風險大小主要看兩點,一看收益率高低,高收益自然伴隨高風險;二看風險等級,穩健型的理財,自然風險系數就很低。所以消費者在購買理財產品時要選擇適合自己的。

(文章來源:平頂山晚報)

展開
收起

綠康生化(002868.SZ):4000萬元購買銀行的“結構性存款”人民幣理財產品

格隆匯6月11日丨綠康生化(002868.SZ)公布,鑒于閑置自有資金在批準額度內可循環滾動使用進行現金管理,2020年6月10日,公司運用暫時閑置自有資金4000萬元購買了廈門國際銀行的“結構性存款”人民幣理財產品,投資期限93天,產品預期年化收益率3.50%,產品到期日2020年9月11日。

展開
收起

理財產品測評:中國建設銀行·乾元添福2020年第206期人民幣理財產品(機構客戶)

測評機構簡介:

辨險識財APP――是人民銀行備案信用服務機構聯合征信旗下金融機構理財產品測評平臺。依托集團二十年的管理經驗和風險測評技術,聯合征信針對各類理財產品風險特征構建了合理的風險評價模型。辨險識財APP可以根據不同產品的特點進行不同層次的風險揭示,有效幫助投資人識別與度量產品風險。其理財測評報告涵蓋10大維度、近70項測評指標,傾力打造專屬理財產品的“健康體檢報告”。

(責任編輯:李崢 )

【免責聲明】本文僅代表合作供稿方觀點,不代表和訊網立場。投資者據此操作,風險請自擔。

來源:和訊網

展開
收起

人民幣3萬元,買沒有風險的理財產品,選擇空間有哪些

有三萬塊,想買理財,零風險。三萬元能選擇的理財產品還是很多的,不過零風險無任何風險的理財產品,相對來說還是比較少的。

首先需要對理財有一個認識,理財產品和銀行存款是不一樣的,銀行存款受到存款保險制度的保,只要不超過50萬元,本金可以保證安全,利率也是約定的方式,比如說存一年定期,銀行給你2%的利率,那么存三萬塊,一年可以獲得600元的利息。

但是理財產品是不保本的,大多數理財產品實際運營過程中并沒有出現風險,都順利地實現了本金和收益的兌付,但它依然是存在風險的。所以并不存在你所說的零風險理財。

根據風險等級劃分,PR1和PR2風險等級的理財產品,屬于中低風險的理財產品,基本上是不會出現風險的,不過理財產品的收益率叫預期收益率,或年化收益率,即它所標注的收益率只是一個參考,并不一定能達到這個水平。

就目前的理財市場來說,中低風險的理財產品中,一年期的理財產品一般收益率可在3.5%-4%左右,比如保險類理財、銀行理財、券商理財等年化收益率大概都在這個水平區間,如果能夠承受一定的風險,購買理財產品是可以獲得比銀行存款更高的收益的。

沒有任何零風險的投資。包括國債在內,因為雖然國債是以國家的名義保證還款的,而且我國也沒有出現過違約的情況。

世界上其他國家還是出現過國債違約的情況,比如說阿根廷。說這個意思就是希望投資者一定要有一定的風險意識,因為什么事情都不可能保證100%。

如果按安全性的話,至少有三個產品可以滿足要求,第一國債,第二存款,第三結構性存款,這幾個產品都是非常非常安全的。

第一、國債

這個無需多言,首先是以財政部發行為主體,以國家信用背書通常被當作無風險利率。如果對安全性要求比較高的話,國債絕對是首選。

目前常見的國債分為憑證式和電子式,三年期為4%五年期為4.27%,其中電子式利息每年會給付,憑證式到期一次性給付本金與利息。購買渠道可以通過40家銀行柜臺以及其中的27家網上銀行。

第二、銀行存款

一個人在同一家銀行50萬以內的銀行存款都是享受存款保險制度的,也就是說如果銀行出現了什么問題,國家會進行賠付。

因此存定期也是比較安全的。如果從收益率上來看,首選肯定是民營銀行不但利率比較高,提前支取的時候也可以靠相應的檔次來計算利息。不過購買渠道通過網絡進行,如果有投資者想購買的話,一定要謹防釣魚網站。

第三、結構性存款

資管新規頒布之后,銀行理財不能再允許保本。結構性存款大受歡迎,因為在銀行理財的市場,結構性存款是被當作替代保本理財而出現的。

雖然前一段時間監管機構發布聲明說結構性存款不等于存款,但是現在在售的結構性存款當中仍然寫明了保本的產品說明,在收益率上也會綁定一個金融產品,但是通常的情況下都是假結構,因為它規定的條件一般不會發生。所以最后投資者也會拿到一個基本的敲定收益率。

以上三款產品本身的風險都很小,但是相應的收益率也不是很高。其產品本身幾乎沒有什么風險,需要防范的地方就是謹防飛單,然后注意操作風險就行了。

總之想要投資低風險的產品,在收益方面也一樣不會像那些中高風險的理財產品那樣,可能賺得更多,或虧損也多。保本類型的理財產品,主要特點是安全,收益穩定,不用擔心虧本的問題。

展開
收起
欧美激欧美啪啪片SM,国产精品久久国产精品99,国产做国产爱免费视频,国内少妇偷人精品免费